Desenrola é o melhor negócio criado na área de crédito para o setor bancário. E, depois do Desenrola, nada melhor do que o próximo Desenrola
Por que logo depois de um Desenrola, voltam os financiamentos pesados e retorna a inadimplência? Melhor ainda: por que os bancos nunca reclamam, não falam em gastança, em populismo?
Porque o Desenrola é o melhor negócio criado na área de crédito para o setor bancário. E, depois de cada Desenrola, nada melhor do que preparar o terreno para o próximo Desenrola. Assim, o setor bancário não é incentivado a reduzir o crédito ou ser mais criterioso na sua concessão.
Vou tentar explicar a matemática do modelo, que é um pouco complicada.Play Video
Passo 1 – a captação
Suponha que um banco de primeira linha capte R$ 10.000 através de um fundo de investimento que pague CDI. Por 24 meses, o CDI terá rendido 29,16%. Ou seja, daqui a 24 meses o banco terá que devolver R$ 12.916,32 para seu investidor.
Passo 2 – o financiamento
Ele pega esses R$ 10.000,00 e faz um financiamento por 24 meses, a uma taxa de 4,19% ao mês. A prestação sairá por R$ 668,69. No final do 24o mês, o valor captado estará valendo R$ 12.916,32. Já as prestações pagas, terão rendido ao banco um saldo de R$ 20.357,76 (o valor das prestações mensais acrescidas mensalmente de 1,07%, correspondente à taxa de CDI. Ou seja, em 24 meses o banco terá um saldo de R$ 7.441,44 em uma operação paga normalmente, sem inadimplência.
Uma operação com inadimplência
Agora, vamos analisar uma operação com inadimplência: alguém que deixou de pagar suas prestações a partir do 13o meses e que realizou um desenrola de 45% de desconto no 32o mês.
Vamos por partes, para entender a lógica da tabela:
Coluna 1 – Mês
O período mensal do financiamento
Coluna 2 – CDB
a vida do CDB (ou do fundo de investimento). O investidor aplicou R$ 10.000,00 no Momento 0 e no Momento 24 recebeu R$ 12.916,32, referente à remuneração do investimento pelo CDI.
Coluna 3 – Financiamento
O fluxo de recebimentos/pagamentos do banco. Até o 12o mês ele recebeu prestações de R$ 668,69. Depois, não recebeu nada. E no 24o mês precisou pagar R$ 12.916,32 para o investidor. No momento 32 recebeu R$ 3.246,78 do Desenrola.
Coluna 4 – Saldo devedor
Aqui está o segredo da história. Depois que deixa de pagar as prestações, o saldo devedor é engordado: multa de 2% sobre cada prestação atrasada, e juros de 1% ao mês sobre o saldo negativo. Com esses valores, no final dos 32 meses o saldo devedor estará em R$ 10.602,91. Com 45% de desconto, o mutuário pagará R$ 5.952,43;
Coluna 5 – o fluxo de resultados do banco.
Aqui entra tudo o que o banco recebeu e pagou. O saldo, positivo ou negativo, é corrigido pela Selic de 1,07% ao mês. Ao final de 32 meses, o saldo estará negativo em R$ 3.493,82. E o mutuário irá pagar R$ 5.952,43, equivalente a um desconto de 45% sobre o saldo devedor. O resultado final será positivo em R$ 2.421,23 para o banco.
Os resultados dependerão do mês em que houver a inadimplência.
Na Tabela em questão, tem-se o resultado final para o banco. Em quase nenhuma hipótese ele tem prejuizo::
| Inadimplência (mês) | Saldo do banco |
| 6o | R$ 849,61 |
| 12o | R$ 2.421,23 |
| 18o | R$ 4.045,57 |
Ou seja, em nenhuma hipótese o saldo final será desfavorável ao banco. O Banco Central poderia ter negociado com os bancos, para não haver incidência de mora ou multa sobre o saldo devedor. Mas nada foi feito.
| Financiamento e inadimplência | ||||
| Mês | CDB | Financiamento | Saldo devedor | Fluxo |
| 0 | 10.000,00 | 10.000,00 | R$ 0,00 | |
| 1 | 0 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 668,69 |
| 2 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 1.344,53 |
| 3 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 2.027,61 |
| 4 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 2.717,99 |
| 5 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 3.415,76 |
| 6 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 4.121,00 |
| 7 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 4.833,78 |
| 8 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 5.554,20 |
| 9 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 6.282,31 |
| 10 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 7.018,22 |
| 11 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 7.762,01 |
| 12 | 0,00 | R$ 668,69 | R$ 0,00 | R$ 8.513,75 |
| 13 | 0,00 | 0,00 | R$ 682,06 | R$ 8.604,85 |
| 14 | 0,00 | 0,00 | R$ 1.378,26 | R$ 8.696,92 |
| 15 | 0,00 | 0,00 | R$ 2.088,88 | R$ 8.789,98 |
| 16 | 0,00 | 0,00 | R$ 2.814,22 | R$ 8.884,03 |
| 17 | 0,00 | 0,00 | R$ 3.554,59 | R$ 8.979,09 |
| 18 | 0,00 | 0,00 | R$ 4.310,31 | R$ 9.075,16 |
| 19 | 0,00 | 0,00 | R$ 5.081,68 | R$ 9.172,27 |
| 20 | 0,00 | 0,00 | R$ 5.869,03 | R$ 9.270,41 |
| 21 | 0,00 | 0,00 | R$ 6.672,70 | R$ 9.369,60 |
| 22 | 0,00 | 0,00 | R$ 7.493,02 | R$ 9.469,86 |
| 23 | 0,00 | 0,00 | R$ 8.330,34 | R$ 9.571,19 |
| 24 | 12.916,32 | -12.916,32 | R$ 9.185,00 | -R$ 3.242,53 |
| 25 | 0,00 | 0,00 | R$ 9.375,32 | -R$ 3.277,29 |
| 26 | 0,00 | 0,00 | R$ 9.569,57 | -R$ 3.312,43 |
| 27 | 0,00 | 0,00 | R$ 9.767,85 | -R$ 3.347,93 |
| 28 | 0,00 | 0,00 | R$ 9.970,24 | -R$ 3.383,82 |
| 29 | 0,00 | 0,00 | R$ 10.176,82 | -R$ 3.420,10 |
| 30 | 0,00 | 0,00 | R$ 10.387,68 | -R$ 3.456,76 |
| 31 | 0,00 | 0,00 | R$ 10.602,91 | -R$ 3.493,82 |
| 32 | 0,00 | R$ 5.952,43 | R$ 10.822,60 | R$ 2.421,23 |